Se ubica en el Colegio de San Nicolás Obispo que data de 1540.

Sin embargo ha sufrido diversas modificaciones por lo que la mayor parte de lo que se conserva ahora es del siglo XVIII.

La construcción de un solo nivel y distribuye sus espacios entorno a dos amplios patios.

Cuenta con una exhibición permanente de obras de artesanos purépechas. Sin embargo hay representaciones de cerca de 50 pueblos de la región. Para mostrar sus increíbles trabajos.

Hay piezas de alfarería, cobre, labrado en piedra, madera, el maque o laca de Uruapan y Quiroga y el oro de Pátzcuaro, por mencionar algunos.